Los datos de EEUU dan otro impulso al Ibex

15.30. Wall Street, plano

Quienes no se inmutan con los datos macroeconómicos son los americanos. Los principales índices de Wall Street han abierto prácticamente planos y en los primeros cambios se ven caídas del 0,01% tanto en el S&P 500 como en el Dow Jones. Dónde sí se está notando la confirmación de la buena salud de EE.UU. es en el dólar y en el Tesoro americano.  Ambos suben ante la renovada idea de que la Reserva Federal suba los tipos en los próximos meses. 

14:30 horas. Los futuros sobre el S&P500, completamente planos

El Ibex 35 escala a máximos del día y marca alzas del 0,8%, con lo que se mueve en los 10.271 puntos. En Nueva York, los futuros sobre el S&P 500 anticipan suaves alzas del 0,1%. En la agenda macro, acaba de salir el dato de creación de empleo según la consultora ADP, que ha mostrado un total de 237.000 nuevos puestos de trabajo. La cifra supera los 185.000 empleos que esperaban los analistas. También se ha publicado el PIB del segundo trimestre, que crece a una tasa anualizada del 3%, frente a un 2,7% que esperaban los analistas. 

13.55 horas. 'Harvey' deprime los precios del petróleo

Los precios del petróleo caían de nuevo este miércoles en los intercambios europeos antes de la publicación semanal de los datos de las reservas en Estados Unidos, afectadas por la tormenta tropical Harvey. El barril de crudo Brent del mar del Norte, para entrega en octubre, vendía a 51,59 dólares en el Intercontinental Exchange (ICE) de Londres, o sea, 41 centavos menos que el martes al cierre. En los intercambios electrónicos del New York Mercantile Exchange (Nymex), el barril de "light sweet crude" (WTI), referente estadounidense, para la misma fecha de entrega perdía 26 centavos, hasta los 46,18 dólares.

"Los efectos de la tormenta tropical Harvey siguen afectando tanto a los precios del petróleo como a los productos refinados. Nuevas refinerías han detenido su actividad, como la de ExxonMobil en Beaumont, Texas, que representa 360.000 barriles al día", indican los analistas de JBC Energy. La inmovilización de las refinerías debería limitar la producción de gasolina y productos destilados, aumentar los precios y hacer caer la demanda, al tiempo que el crudo debería seguir acumulándose en las reservas.

13:10 horas. Los bancos alemanes prevén una caída de los beneficios del 9 % en cinco años

Los bancos medianos y pequeños y las cajas de ahorro alemanes tienen notables dificultades por los bajos tipos de interés y prevén un beneficio anual antes de impuestos un 9 % más bajo dentro de cinco años. Así se desprende de una encuesta que el Bundesbank, el banco central de Alemania, y las autoridades de supervisión financiera alemanas (Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht BaFin) hicieron a 1.555 institutos de crédito medianos y pequeños alemanes entre abril y junio. Sólo un 30 % de los bancos consultados podría afrontar sin problemas caídas de los precios inmobiliarios.

12:30 horas. El rebote se consolida a media sesión

La bolsa española cotiza a media sesión con subidas del 0,4% para el Ibex 35, que amarra los 10.200 puntos, aunque con escaso margen. La mañana ha sido tranquila y el indicador se ha movido apenas en un rango de poco más de 50 puntos. En el resto de Europa, el Dax alemán sube un 0,4%, el Cac de Paris avanza el 0,3% y el Ftse de Londres se revaloriza el 0,2%. En el mercado de divisas, la noticia que más beneficias a las bolsas europeas es la ligera caída del euro, que se repliega hasta los 1,1946 dólares, después de superar ayer los 1,20 billetes verdes. En Wall Street, los futuros sobre el S&P500 anticipan ahora subidas del 0,1%. 

Recuperan cierto aliento las bolsas europeas a media que las aguas se calman entre Corea del Norte y Estados Unidos. O al menos eso es lo que piensa el mercado, luego de ver la respuesta moderada de Donald Trump al último lanzamiento de misiles norcoreanos. El líder de Corea ha insistido en que ha sido en respuesta a las maniobras militares de Estados Unidos y Corea del Sur, y ha apuntado que esto es un paso previo para poder atacar la isla de Guam. Sin embargo, Trump se ha limitado a decir que todas las opciones "están abiertas", una respuesta tibia que ha hecho que los inversores vuelvan a tomar posiciones de riesgo. 

Cierto es que Donald Trump tiene ahora suficiente con ocuparse de los destrozos que está causando el huracán (ya tormenta tropical) 'Harvey'. Lejos de amainar, acaba de llegar al estado de Lousiana, y ha causado daños que los expertos valoran ya en cerca de 100.000 millones de dólares. Un palo en toda regla para las aseguradoras, pero también para el Gobierno Federal, que tendrá que quitar fondos de otras partidas del presupuesto para atender las ayudas que Trump ha prometido. 

Así las cosas, la sesión no ha traído muchas más sorpresas. En España, la inflación ha salido en el 1,6% interanual para agosto, una décima más que la subida registrada en julio, debido en gran medida a la evolución de los carburantes. En la zona euro, el indicador de confianza económica ha arrojado una lectura de 111,9 puntos, frente a los 111,3 que esperaba el mercado. 

Dentro del Ibex, el mejor valor es Acerinox, que sube alrededor del 4% después de que los analistas de UBS hayan cambiado su recomendación hasta 'comprar'. También brilla la cadena de supermercados DIA, que sube un 2,4%, mientras que ArcelorMittal avanza el 1,8%. En lo más alto se meten igualmente Ferrovial, Amadeus, Aena, Técnicas Reunidas, Colonial, Aena o Sabadell, todos con subidas del 1%. Por la parte baja del selectivo, muy pocos valores en pérdidas, el peor de todos Endesa, que se deja un 0,8%. 

12:12 horas. La tormenta 'Harvey' llega a Lousiana

Cinco días después de haber tocado tierra en Texas en forma de huracán, Harvey llegó el miércoles como tormenta tropical a Luisiana, un estado que no se ha recuperado completamente de los daños ocasionados por el huracán Katrina en 2005. Harvey tocó tierra en el oeste de la localidad de Cameron, en Luisiana, indicó el Centro Nacional de Huracanes, con "lluvias torrenciales" que inundaron zonas del sureste de Texas y del suroeste del vecino estado de Luisiana.

12.10 horas. La confianza en la economía española sube 1,4 puntos en agosto, según la CE

La confianza de consumidores y empresarios subió en España en agosto 1,4 puntos respecto al mes anterior, de modo que se situó en 109,3 puntos, según el indicador de Sentimiento Económico (ISE) publicado hoy por la Comisión Europea (CE). Tras haber disminuido un punto en julio respecto a junio, la confianza volvió a crecer en España, situándose en el nivel más alto de los últimos 12 meses, de acuerdo con el histórico del ISE. La confianza de los consumidores aumentó ligeramente en agosto en la eurozona con una subida de 0,6 puntos hasta situarse en 111,9 puntos, su mejor nivel en más de diez años.

11.35 horas. Moody's mejora las perspectivas de la zona euro

La agencia de calificación crediticia Moody's ha revisado al alza su pronóstico de crecimiento del PIB de la zona euro hasta el 2,1% este año y el 1,9% en 2018, mejorando así en tres décimas sus anteriores previsiones, mientras que ha enfriado sus expectativas respecto de EEUU, cuya economía crecerá un 2,2% en 2017 y un 2,3% en 2018, dos décimas menos de lo anticipado anteriormente para cada ejercicio. "Nuestra perspectiva para los dos próximos años sigue siendo optimista", señala Moodys, que apuesta por una expansión del 3,1% de media para las economías del G-20, añadiendo que el actual ritmo de crecimiento superior al 2% de los países avanzados y del 5% de los emergentes "no solo es sostenible a corto plazo, sino que hay posibilidad de un aumento".

10:46 horas. BBVA lanza su primera emisión de deuda senior 'non-preferred'

BBVA ha lanzado su primera emisión de deuda senior 'non-preferred', un nuevo tipo de deuda aprobada el pasado mes de junio por el Gobierno para facilitar a las entidades el cumplimiento de los requerimientos mínimos de fondos propios y pasivos admisibles (MREL, según sus siglas en inglés), informaron a Europa Press en fuentes del mercado. Los bancos de inversión Barclays, Citi, Natixis, UBS y el propio BBVA serán los colocadores de la emisión, que cuenta con un vencimiento a cinco años y un precio inicial de 85 puntos básicos sobre 'midswap', aunque el precio definitivo dependerá del apetito de los inversores. En la presentación de las cuentas semestrales de BBVA, el director financiero de la entidad, Jaime Sáenz de Tejada, ya adelantó que el banco emitiría, "probablemente", unos 2.000 millones de euros en deuda senior 'non-preferred' o no preferente en la segunda mitad de 2017.

10:30 horas. Acerinox comanda el Ibex gracias a UBS

Los títulos de Acerinox suben alrededor del 4% y lideran con solvencia el Ibex 35, después de haber recibido hoy una recomendación de 'comprar' por parte de los analistas de UBS, que han fijado un precio objetivo para la acción de 14,20 euros (desde los 11,5 anteriores), lo que implica un potencial alcista sobre la cotización actual del 24,6%. Del consenso de analistas de Bloomberg, un total de 12 expertos recomienda 'comprar', 8 opta por 'mantener' y 4 por 'vender'. 

Una apertura alcista

La bolsa española ha abierto con subidas del 0,65% para su principal indicador, el Ibex 35, que se mueve en los 10.254 puntos. En el resto de Europa, el Ftse de Londres y el EuroStoxx600 se anotan un 0,6% en sus primeros cambios, el mismo porcentaje que gana el Dax alemán. En el mercado de divisas, el euro marca un cambio contra el dóalr de 1,1948 unidades, mientras que en los de energía, el petróleo Brent está justo en los 52 dólares por barril. 

Dentro del Ibex, atención hoy a Acerinox, que cotiza con ganancias en torno al 5% después de que los analistas del banco suizo UBS hayan cambiado su recomendación sobre el valor hasta 'comprar', subiendo igualmente el precio objetivo hasta 14,2 euros por acción. También es una buena mañana para ArcelorMittal, cuyas acciones avanzan un 1,7%, mientras que CaixaBank, DIA, ACS y Santander suman alrededor del 1%. Por abajo, el único valor en rojo es Viscofán, que se deja un testimonial 0,07%. 

El optimismo vuelve a las mesas de operaciones tras las caídas de las últimas sesiones que han llevado al Ibex a cerrar por debajo de los 10.200 puntos. En la sesión asiática, el Nikkei se ha anotado esta madrugada un 0,74%, luego de que los inversores hayan quitado hierro a la tensión entre Corea del Norte y Estados Unidos tras el lanzamiento ayer de un misil sobre Japón. La cuestión es que la respuesta de Donald Trump ha sido muy moderada, aún cuando Kim Jong un ha tensado más la cuerda al asegurar que se trata del preludio de un ataque a la isla de Guam.

Con todo, los inversores mantuvieron la calma, y aunque en sus primeras declaraciones Trump dejó claro que todas las opciones estaban abiertas, la lectura del mercado fue que Estados Unidos continuaría explorando la vía diplomática. Además, China aceptó en la reunión del Consejo de Seguridad de la ONU que Corea del Norte había violado con su acción resoluciones de este organismo y prometió adoptar nueva medidas de presión. A este respecto, los analistas de Link Securities entienden que "los mercados no esperan que a corto plazo se adopten medidas más radicales que puedan hacer estallar un conflicto bélico en la región, lo que está animando a los inversores a deshacer las posiciones refugio adoptadas ayer y volver a apostar por las de riesgo". 

El otro polo informativo para los mercados está en Estados Unidos, donde el huracán 'Harvey' ha causado destrozos que podrían alcanzar los 100.000 millones de dólares. Es una cifra provisional, que probablemente aumentará porque la tormenta todavía sigue azotando al estado de Texas, que es el principal centro de producción energética del país. La gasolina se ha disparado al alza y el petróleo se mueve con caídas, al acumularse los inventarios debido al cierre de las refinerías. Con todo, está por ver la factura final y cómo afecta al presupuesto federal. No sería extraño que Estados Unidos tuviera que elevar el techo la deuda. 

Para las bolsas europeas también es muy importante la evolución del euro, que ayer sobrepasó los 1,2 dólares pero esta mañana vuelve a perder este nivel para cambiarse en 1,1948 billetes verdes, lo que supone otra razón para apoyar las subidas. Analistas del Forex consultados por Bloomberg admiten que la tendencia es alcista, aunque a corto plazo es normal que pueda haber toma de beneficios, como esta´sucediendo. Según las mismas fuentes, un euro en máximos de dos años, como estaba ayer, puede ser incómodo para el BCE, por lo que los expertos esperan que Mario Draghi despache el próximo 7 de septiembre (en la reunión del BCE) algún discurso que aplaque el ímpetu alcista de la divisa europea. 

En la agenda de hoy, la principal referencia, la que puede mover mercado, son los datos del PIB estadounidense del segundo trimestre, para el que los analistas esperan una ligera revisión al alza. En este sentido, las ventas minoristas mostraron ayer una gran fortaleza, lo mismo que el índice de confianza de los consumidores.