Planes de bolsa, los más rentables en el primer semestre

Durante el primer semestre de 2012 el mercado bursátil ha oscilado desde el rally inicial, hasta la actual situación bajista, particularmente en la Bolsa española. Pero el saldo neto de los seis meses es ligeramente positivo para los planes de pensiones del sistema individual que invierten en este activo, con la categoría de renta variable como la única que se revaloriza por encima del 1 por ciento.

GROUPAMA RENTA VARIABLE. Es el más rentable en el periodo, con un 12,02 por ciento, según VDOS. Invierte al menos un 75 por ciento de su cartera en renta variable, situando su horizonte de inversión a partir de los cinco años. Los activos se seleccionan de acuerdo con los criterios de seguridad, liquidez, diversificación, dispersión y rentabilidad. Su evolución histórica por rentabilidad lo sitúa en el primer quintil durante 2009 y en el presente 2012, registrando en el último periodo anual un dato de volatilidad de 20,64 por ciento. Requiere una aportación mínima de 50 euros, la misma cantidad que ha de aportarse periódicamente para mantenerse como partícipe del plan, siendo su comisión fija de 1,60 y de depósito de 0,05 por ciento.

Otro de los de la misma categoría es RENTA 4 GLOBAL ACCIONES, que desde el inicio de enero alcanza un 11,77 por ciento de rentabilidad según VDOS. Invierte su cartera mayoritariamente renta variable y derivados de todo el mundo, concentrándose en países de la OCDE, distribuyendo las ponderaciones geográficas de acuerdo con el atractivo relativo de las distintas regiones, en función de las expectativas de mercado. Con un patrimonio gestionado de más de 6 millones de euros, su historia de rentabilidades lo sitúa en el primer quintil tanto a tres meses como a un año, mientras que, por volatilidad, se posiciona en el último año en el quintil cuatro, con un dato de 15,48 por ciento. La inversión en este plan de pensiones requiere una aportación mínima periódica de 30 euros, siendo su comisión fija de 1,50 y de depósito de 0,10 por ciento.

De BBVA Pensiones, BBVA PLAN TELECOMUNICACIONES obtiene un 11,71 por ciento de rentabilidad en los primeros seis meses del año. Su objetivo es proporcionar al participe una rentabilidad adecuada al riesgo asumido, con un horizonte de inversión de medio/largo plazo. Para ello, invierte hasta un 75 por ciento en una cartera diversificada de renta variable mundial, adjudicando el resto de la cartera a renta fija. El patrimonio gestionado por este plan asciende a 31 millones de euros, con un comportamiento por rentabilidad que lo encuadra en el primer quintil durante 2009, 2010, 2011 y 2012. Esta positiva evolución histórica, junto con un controlado dato de volatilidad en el último año, de 11,14 por ciento, lo hacen merecedor de la calificación cinco estrellas de VDOS. No se requiere una aportación mínima para suscribir este plan, aunque si debe aportarse un mínimo de 30 euros periódicamente, para permanecer como partícipe del mismo. Partícipes a los que grava con una comisión fija de 2 por ciento y de depósito de 0,50 por ciento.

Cualquier ahorrador puede invertir en planes de pensiones de renta variable, aunque es aconsejable que la proporción varíe de acuerdo con el tiempo hasta la jubilación. Se recomienda que el porcentaje sea mayor en los que empiezan su vida laboral y vaya disminuyendo hacia el final de la misma, para evitar verse afectado por un periodo de volatilidad en el momento del rescate.