21 de Enero, 06:18 am

Finanzas.com

Recordar mis datos | ¿Olvidaste tu contraseña?

ahorro

¿Busca una rentabilidad por encima de la media? Pregunte a su aseguradora

Éstas compañías también sufren por los tipos cero del Banco Central Europeo pero han logrado incrementar el ahorro gestionado. Seguros de ahorro, aportación de rentas periódicas o el unit linked son sus armas.

El ahorro más conservador se ha quedado huérfano de productos bancarios. Los depósitos no solo han visto como han caído en picado sus rentabilidades, sino que están desapareciendo paulatinamente de la oferta. Ante este panorama, las aseguradoras, que también se han visto golpeadas por la política monetaria del Banco Central Europeo, se han lanzado a cubrir este hueco. Según reflejan los datos recabados por ICEA, estas compañías gestionaban hasta septiembre 214.638 millones de sus clientes, de los cuales, 175.276 millones corresponden a productos de seguro, un 5,65 por ciento más que hace un año.

La oferta es amplía y adaptada a los diferentes tipos de clientes. Así, los seguros de ahorro tradicionales conviven con los unit linked o cestas de fondos para perfiles de clientes conservadores. Carlos Farrás, socio director de DPM Finanzas, explica que en esta nueva oferta el unit linked que ofrecen las aseguradoras puede funcionar como un depósito tradicional, «donde la compañía garantice tanto rentabilidad como capital, además de la ventaja fiscal, ya que no se tributa hasta que no se rescata el capital y las rentas». Aunque a la hora de contratarlo, Farrás hace hincapié en la necesidad de distinguir el interés técnico del neto. 

Por su parte, Antonio Gallardo, experto de iAhorro.com, destaca que «el seguro de ahorro es por ejemplo un buen producto de ahorro por objetivo, es decir, al que realizar aportaciones periódicas para constituir un capital final. Suelen ser flexibles en las aportaciones y la remuneración es algo superior a la de una cuenta de ahorro», aunque entre sus limitaciones se encuentran los obstáculos para «recuperar un dinero que puedes necesitar retirarlo rápidamente, porque sea su fondo de reserva para imprevistos» ya que muchos de ellos no permiten el reembolso total de lo invertido hasta que transcurra un periodo «que suele estar entre uno o dos años». Pero Gallardo recuerda que se compensa porque «ofrecen una rentabilidad algo mayor que los depósitos y ofrecen una pequeña ventaja fiscal puesto que aunque el tipo tributario es el mismo que el depósito, en el seguro de ahorro las ganancias se van acumulando y no se tributa hasta el final».

La seguridad es otro aspecto fundamental. José María Luna, director de análisis y estrategia de inversión de Profim, aclara que, aunque se suele confundir con un depósito no son lo mismo puesto que «son un producto de seguro que está directamente relacionado con la solvencia de la aseguradora». Luna incide en que muchos ahorradores se están yendo a este tipo de productos porque ofrecen una rentabilidad superior a la de los depósitos, pero cuando se estudia contratarlos recomienda revisar varios detalles como la rentabilidad «si supone que al contratar el seguro de ahorro me vincula o no a que contrate otros productos de inversión o bancarios, los gastos, el plazo o si se trata de un seguro de ahorro de prima única o tiene que hacer aportaciones periódicas al mismo». Y, por último, concluye Luna, compruebe si puede retirar el dinero invertido antes del vencimiento o está penalizado. 

Por último, un aspecto que se debe tener en cuenta cuando se contrata estos productos es que llevan aparejados una cobertura de fallecimiento. Es decir, si el tomador del seguro muere sus beneficiarios recibirán un capital adicional. En ese sentido, Farrás recuerda que dicho capital suele rondar los 600 euros.

Ofertas

En cuanto a las ofertas, Mapfre es una de las últimas compañías en reforzar su oferta en la modalidad del unit linked con dos nuevos productos de plazos muy diferentes. El primero tiene una duración de ocho años y una rentabilidad del 3,5 por ciento los dos primeros años, con la posibilidad de rescatarlo a partir de 2018 a través de sus ventanas de liquidez y que invierte en deuda corporativa del Santander. El segundo cuenta con una rentabilidad mínima del 2,75 por ciento referenciado al Eurotoxx. Otra aseguradora que ha apostado por el formato unit linked ha sido Aviva Vida y Pensiones. En esta ocasión, la aseguradora lo ha articulado en cuatro perfiles de acuerdo con el perfil de riesgo del cliente. 

Mutua Madrileña comercializa Mutuactivos Plan Ahorro Plus: Seguro de ahorro con capital y rentabilidad garantizada (si bien los tipos los revisan trimestralmente). Actualmente paga una rentabilidad neta del 0,85 por ciento hasta el 31/12/2016, mientras que otra oferta interesante sería CNP Flexiahorro: Seguro de ahorro con capital y rentabilidad garantizada (si bien los tipos los revisan semestralmente). Actualmente paga una rentabilidad neta del 0,95 por ciento pero con una penalización del 2 por ciento el primer año. En Aegon han diseñado productos en lo que priman son las aportaciones periódicas. La CuentAEgon ofrece una rentabilidad del 1,25 por ciento los cuatro primeros meses para luego caer al 0,25 por ciento, mientras que la Cuenta Ahorro B6 la remuneración sube al 1,50 por ciento pero el periodo de permanencia es de 12 años. 

Para los amantes del riesgo, Axa se ha decantado por su producto «Primactiva Plus», que se basa en una cesta de seis fondos que garantizan el 85 por ciento de la inversión fundamentalmente en renta variable. Para Jesús Carmona, director de Vida, Salud y Accidentes, «el contexto de tipos de interés actualmente bajos y la perspectiva de que sigan así próximamente, hace de la renta variable la mejor opción de inversión».

publicidad
publicidad